Казахстан смог переиграть Китай в вопросе добычи урана — об этом пишет американский Институт Карнеги в своем новом исследовании.
Дословно:
«Казахстан использует уран, для сдерживания Китая, нуждающегося в ядерном топливе.
Китай стал мировой державой, но слишком мало споров о том, как это произошло и что это означает. Многие утверждают, что Китай экспортирует свою модель развития и навязывает ее другим странам. Но китайские игроки также расширяют свое влияние, работая через местных игроков и институты, адаптируя и ассимилируя местные и традиционные формы, нормы и практики.
ВВЕДЕНИЕ
Экономические отношения Китая с Казахстаном часто оформляются в виде клише, связанных с пекинской инициативой «Пояс и путь», в которой Казахстан представляет собой «пряжку» сухопутного экономического пояса, соединяющего Китай и Европу. Как крупнейшая страна в Центральной Азии, Казахстан несомненно, имеет решающее значение для связей Пекина с Западом, но превращение Казахстана не более чем в узел в трансрегиональной геоэкономической стратегии Пекина отодвигает на второй план интересы страны, упуская при этом из виду выгоды, которые казахстанские игроки могут получить. Сами они умело добились успеха в ключевых секторах взаимодействия с Китаем.
Одним из примеров такой динамики является двустороннее сотрудничество в добыче урана и поставках ядерного топлива, где
китайским игрокам пришлось играть в игру Казахстана, а не наоборот
Казахстан является крупнейшим производителем природного урана в мире, на его долю в 2022 году придется 43 процента мировой добычи урана. Казахстан обладает двумя третями мировых запасов, пригодных для ISL, и в 2022 году на его долю приходилось почти 80 процентов мировых поставок природного урана, полученного с помощью ISL. Огромное ценовое преимущество позволило национальной атомной компании «Казатомпром» стать одним из наиболее конкурентоспособных производителей урана в мире и обладать значительной переговорной силой над иностранными урановыми компаниями, стремящимися получить доступ к дешевым ресурсам страны.
Используя эту мощь, обменивая доступ к урану на иностранные инвестиции, технологии и долю рынка, Казахстан модернизировал свою урановую промышленность
и значительно увеличил объемы добычи урана за последние два десятилетия. С всего лишь 796 метрических тонн урана (т урана) в 1997 году, когда Казатомпром впервые консолидировал гражданские ядерные активы советской эпохи, ежегодное производство урана в Казахстане выросло более чем в тридцать раз до примерно 25 000 тонн урана в 2016 году, прежде чем мировые цены упали. При восстановлении цен Казатомпром рассчитывает увеличить производство до 31 000 тонн урана к 2025 году. Поскольку страна не производит свою ядерную энергию, остро стоит вопрос в том, куда может пойти весь этот уран.
Представьте себе Китай, второй по величине производитель ядерной энергии в мире и страну с самым быстрорастущим парком гражданских реакторов.
По сравнению с Соединенными Штатами, где за последние три десятилетия в коммерческую эксплуатацию было введено лишь несколько новых реакторных блоков, в Китае сохранились поразительные темпы строительства новых атомных электростанций,
которые в последние годы только ускорились. Фактически, большинство из 26 действующих реакторных проектов Китая были запущены во время последней строительной лихорадки, которая началась в 2022 году. Чтобы обеспечить поставки природного урана для своей обширной атомной промышленности, Китай принял четырехкомпонентную стратегию («四位一体» или, буквально, «четыре в одном»), состоящая из внутренней и зарубежной добычи полезных ископаемых, а также международных закупок и запасов.
В последние годы Китай вложил значительные средства в разведку урана внутри страны, увеличив свои общие запасы урана примерно до 2,8 миллиона метрических тонн. С разработкой перспективных месторождений, пригодных для ISL, на севере, которые, как ожидается, постепенно заменят менее продуктивные устаревшие месторождения на юге, страна движется к буму добычи урана. Однако эти события произошли недавно. За полвека до этого (то есть с начала добычи урана в 1950-х годах) запасы урана в Китае считались плохими. Поскольку производство атомной энергии быстро расширялось, внутренний спрос на уран намного превышал производство, и страна в основном полагалась на уран, закупаемый у международных поставщиков или добываемый за рубежом (см. Рисунок 1). Казахстан был незаменим для обоих этих столпов иностранных поставок.
Китай закупает природный уран у Казахстана с начала 2000-х годов. Хотя китайские компании подписали контракты на закупку урана с рядом поставщиков, в том числе с поставщиками из западных стран, таких как Австралия, Канада и Франция, логистические ограничения таковы, что даже западные поставщики часто закупают материалы для поставок в Китай из Казахстана.
Данные китайской таможни показывают, что почти весь импортируемый в страну природный уран в 2023 году поступил из Казахстана и Намибии, причем только на Казахстан приходилось две трети этого объема
Что касается остальных поставщиков, то к 2018 году Австралия выбыла из списка стран происхождения, а Узбекистан перестал быть основным поставщиком в 2022 году, вероятно, после истечения срока действия соглашения 2014 года. Между тем, большие объемы импорта из Намибии производятся китайскими государственными компаниями посредством местных горнодобывающих предприятий. Китайская национальная ядерная корпорация (CNNC), например, с 2019 года контролирует 68,62 процента акций рудника Рёссинг в Намибии, а также 25 процентов акций Лангера Генриха, в то время как рудник Хусаб, расположенный рядом с Рёссингом, был приобретен Китайской генеральной ядерной энергетической корпорацией ( CGN) в 2012 году. После четырех лет разработки производство урана на месторождении Хусаб началось в 2016 году, но на полную мощность оно вышло лишь несколько лет спустя. До этих событий урановые рудники в Казахстане доминировали в портфеле горнодобывающей деятельности CGN за рубежом.
ДОБЫЧА УРАНА CGN: ОГРАНИЧЕНИЯ И ОЖИДАНИЯ
На момент основания CGN на 45 процентов принадлежала CNNC, последняя унаследовала большую часть ядерных активов страны от реструктурированного Министерства атомной промышленности. 19 Лишь в 2013 году CNNC официально отказалась от своих значительно уменьшившихся к тому времени акций CGN, 20 хотя она продолжала монополизировать внутренний ядерный топливный цикл Китая, включая производство урана и реакторного топлива.
Чтобы сломать монополию своего конкурента, CGN пришлось искать возможности за рубежом. Благодаря череде соглашений, заключенных в период с 2006 по 2008 год, китайской компании удалось получить через свою дочернюю компанию 49 процентов акций «Семизбай-У» — совместного горнодобывающего предприятия с «Казатомпромом». 22 Затем еще одна волна соглашений между 2014 и 2016 годами заложила основу для того, чтобы CGN приобрела у Казатомпрома 49 процентов акций совместного предприятия «Орталык» в 2021 году.
На первый взгляд эти приобретения ничем не отличаются от приобретений в Намибии – все они являются частью стратегии китайских государственных корпораций по максимизации добычи урана за рубежом для удовлетворения внутреннего спроса. Однако при внимательном рассмотрении местные различия огромны, в немалой степени из-за расхождения в местных нормах, ожиданиях и переговорной силе. Например, одно явное различие касается структуры собственности совместных горнодобывающих предприятий. В то время как CGN владеет 90 процентами акций намибийского рудника Хусаб после того, как передала лишь 10 процентов Epangelo, намибийской государственной уранодобывающей компании, та же
китайская компания и ее дочерние компании никогда раньше не приобретали контрольный пакет акций ни в одном казахстанском горнодобывающем предприятии
Фактически, около 50 процентов местной собственности или более является правилом для дюжины совместных предприятий Казатомпрома с иностранными партнерами, за одним исключением (как показано в таблице 1).
Это означает, что казахстанское государство владеет примерно половиной добычи урана совместными предприятиями и соответственно участвует в ресурсной ренте. Между тем, страна, не имеющая значительной местной собственности на горнодобывающие предприятия, может получить выгоду только за счет маргинальных путей накопления, таких как налоги, роялти, местная занятость и закупки.
Разница в распределении ренты обусловлена рядом местных факторов. Экономика Казахстана примерно в семнадцать раз превышает экономику Намибии. В отличие от Казахстана, Намибия располагает одними из самых низкосортных в мире месторождений урана, и, следовательно, затраты на добычу высоки. Без китайского спроса и инвестиций уранодобывающий сектор Намибии никогда бы не оправился от рыночного спада 1990-х и начала 2000-х годов или после аварии на Фукусиме в 2011 году. Более того, подавляющее большинство урановых ресурсов Намибии с колониальной эпохи принадлежало иностранным компаниям. Таким образом, несмотря на создание Epangelo в 2008 году, намибийскому государству по-прежнему не хватает финансовых и технологических средств, а также переговорной силы для обеспечения того типа контрольного пакета акций, которым Казатомпром обычно пользуется в совместных предприятиях по добыче урана с иностранными партнерами.
В этом контексте 10-процентная доля, которую CGN позволила и, по сути, помогла намибийскому государству приобрести в проекте Хусаб, не только оправдала местные ожидания, но и была более щедрой, чем диктовали ранее существовавшие местные нормы.
И в Казахстане, и в Намибии китайский игрок пытался максимизировать свою собственность на урановые ресурсы в рамках местных ограничений и ожиданий, например, связанных с распределением ренты. Различные формы собственности отражают адаптацию китайского игрока к финансовым и технологическим возможностям местных партнеров, а также к переговорной силе, которая, в свою очередь, формируется под влиянием столь разных факторов, как политическая история, геология и динамика рынка.
НЕ ТОЛЬКО УРАН: СТРЕМЛЕНИЕ КАЗАТОМПРОМА К ВЕРТИКАЛЬНОЙ ИНТЕГРАЦИИ
Добыча урана представляет собой лишь первый этап цепочки поставок ядерного топлива, включающей ряд капиталоемких и технологичных процессов, начиная с конверсии и обогащения природного урана и заканчивая изготовлением реакторных топливных таблеток и тепловыделяющих сборок. Помимо расширения производства урана, Казахстан реализует четкую стратегию диверсификации, выходя за рамки своей зависимости советских времен и переходя к производству ядерного топлива с более высокой добавленной стоимостью. Ее способ сделать это – обменять урановые ресурсы на иностранные инвестиции, технологии и доступ к рынкам, необходимые для вертикальной интеграции ее цепочки поставок ядерного топлива.
Таким образом, сделки с совместными горнодобывающими предприятиями Казатомпрома и его предложения о доступе к урану почти всегда связаны с ожиданиями помощи в вертикальной интеграции (например, передачи технологий) в рамках явных соглашений «услуга за услугу».
Если иностранный партнер не оправдает эти ожидания, доступ к ресурсам может быть прекращен, о чем тогдашний президент Нурсултан Назарбаев прямо напомнил главе «Казатомпрома» во время встречи в 2016 году
Два года спустя, когда японские партнеры «Казатомпрома» не выполнили свои обещания в области технологий, В результате передачи их доли в казахстанских совместных горнодобывающих предприятиях были резко сокращены, а Казатомпром вернул себе контроль над соответствующими горнодобывающими предприятиями.
Ранее в том же году Казатомпром увеличил свою долю в совместном предприятии Inkai с канадской Cameco с 40 процентов до 60 процентов, что также было связано с более ранним пересмотром обязательств канадского партнера по оказанию помощи в вертикальной интеграции Казатомпрома. В 2007 году компания Cameco обязалась приобрести в совместном предприятии 49 процентов акций завода по конверсии урана, который будет построен на Ульбинском заводе по производству ядерного топлива Казатомпрома.
Казахстан мог бы использовать канадские инвестиции и технологии для проникновения в еще один сегмент цепочки поставок ядерного топлива. Однако позже канадская компания отошла от этих планов, ссылаясь на рыночные соображения, и вместо этого предложила передачу технологий вместе с доступом к канадским конверсионным мощностям. Соответственно, совместное предприятие по конверсии «Ульба» было распущено в 2019 году. Хотя Cameco позже передала свою технологию переработки и конверсии урана в Казахстан, ее доля в производстве урана в Инкае останется на уровне 40 процентов в соответствии с пересмотренными условиями.
Как и в случае с другими иностранными компаниями, доступ CGN к урану в Казахстане с самого начала был обусловлен ее способностью предоставить Казатомпрому возможности вертикальной интеграции. Соглашения, которые две компании подписали в 2006 и 2007 годах, например, закрепили взаимовыгодное соглашение между доступом Китая к ресурсам и миграцией Казахстана в производство топливных гранул и топливных сборок.
Соглашение предусматривало, что «весь природный уран, производимый совместными казахстанско-китайскими предприятиями, будет поставляться в Китай в виде ядерного топлива с высокой добавленной стоимостью». В соответствии с этими условиями Казатомпром лицензировал свой завод в Ульбе на производство урановых топливных таблеток для коммерческих атомных электростанций Китая, соглашение, которое действует и по сей день. Весь уран, добываемый совместным предприятием «Семизбай», перерабатывается и обогащается в Китае, а затем транспортируется в Ульбу для производства топливных таблеток, которые затем поставляются обратно в Китай.
Такая структура цепочки поставок позволяет Казатомпрому получить доступ к огромному китайскому рынку ядерного топлива
и получать прибыль от производства топлива с высокой добавленной стоимостью, помимо поставок дешевого сырья.
В то же время «Казатомпром» к концу 2000-х годов заключил амбициозные соглашения о сотрудничестве с тогдашней японской компанией Westinghouse и французской Areva для организации производства топливных сборок в Ульбе, что является еще одним шагом вперед по сравнению с производством топливных таблеток. Однако, поскольку Япония закрыла свои атомные электростанции после аварии на Фукусиме в 2011 году, а проекты реакторов Westinghouse столкнулись с растущими задержками, которые в конечном итоге привели компанию к банкротству, рынки, которые обещали эти партнерства, были потеряны. Аналогичным образом, планы по строительству совместного с Areva завода по производству топливных сборок были приостановлены к 2014 году из-за «отсутствия гарантированного рынка». Это была возможность, которую CGN пришлось использовать.
Хотя китайская компания не предложила собственной технологии, она гарантировала достаточный спрос на тепловыделяющие сборки реактора, чтобы оправдать строительство нового завода в Казахстане, а именно новый завод хотел Казатомпром. В рамках ряда соглашений, начиная с 2014 года, Казатомпром предложил CGN 49 процентов акций совместного горнодобывающего предприятия «Орталык» при условии, что китайская компания инвестирует в Ульбинский завод по производству топлива и приобретет его производство топливных сборок на следующие двадцать лет. В декабре 2020 года CGN подписала договор купли-продажи, выполнив свою часть сделки. Орталыкское соглашение было подписано четыре месяца спустя. К ноябрю 2021 года был запущен Ульбинский завод по производству топлива. Первая партия ТВС была доставлена китайскому заказчику в декабре 2022 года .
В конце концов, этот последний эпизод сотрудничества был обусловлен как интересами Китая, так и стремлением Казатомпрома к вертикальной интеграции и неспособностью западных компаний добиться результатов. Более того,
CGN не просто действовала как рука китайского государства, стремящегося заблокировать глобальные поставки урана. Скорее, он умело воспользовался возможностью для продвижения своих коммерческих интересов
в цепочке поставок ядерного топлива, которая в меньшей степени зависит от монополии своего конкурента — государственной компании CNNC. И это удалось.
КЛЮЧЕВЫЕ ВЫВОДЫ И ЧТО НАС ЖДЕТ В БУДУЩЕМ
Карикатуры на геоэкономическую стратегию Пекина в Центральной Азии представляют собой картину монолитного китайского государства, навязывающего региону принципиальную концепцию связей, одновременно увековечивая неоколониальную модель добычи ресурсов. Эти образы плохо отражают адаптивный подход китайских игроков к местному партнерству в сфере ядерной торговли.
Китайские игроки обеспечили себе доступ к казахстанскому сырью, уступив местным нормам владения ресурсами и оправдав местные ожидания вертикальной интеграции.
Фактически, CGN была первым иностранным партнером Казатомпрома, выполнившим свое обещание по локализации завода по производству ядерного топлива
с высокой добавленной стоимостью, тем самым изменив, а не увековечив статус Казахстана как экспортера дешевого природного урана.
Поскольку Россия попадает под западные санкции, Казатомпром ищет альтернативные маршруты для транзита своего экспорта урана, направляемого на Запад. Транскаспийский коридор сам по себе не может заменить традиционный транзитный маршрут через Санкт-Петербург из-за ограничений, связанных с объемом и стоимостью. Китай предлагает другой вариант. Казатомпром уже много лет обсуждает со своими китайскими партнерами возможность создания транзитного коридора через пограничный переход Алашанькоу, через который в настоящее время проходит весь импорт урана, импортируемый Китаем из Казахстана. Хотя внутренние правила Китая по транзиту радиоактивных грузов остаются барьером, по данным Казатомпрома, инфраструктура уже существует, и Китай создал прецедент, разрешив транзит низкообогащенного урана в топливный банк Международного агентства по атомной энергии в Казахстане.
В то время как CNNC продвигается вперед по созданию таможенного уранового склада в Алашанькоу, чтобы конкурировать с западными центрами торговли ураном, Казатомпром стремится стать «стратегическим партнером», чтобы воспользоваться большей логистической гибкостью, которую обеспечит инфраструктура, и улучшить свои собственные связи. в обход России. Поскольку страны Азии, Европы и Северной Америки находятся на пороге очередного ядерного ренессанса,
Китай вполне может стать «пряжкой» уранового транзитного пояса, соединяющего Казахстан с оживившимися западными рынками
